Нарықтарға шолу Қазақстан қаржыгерлері қауымдастығының (АФК) сарапшылары тарапынан дайындалды.
Валюта нарығы
USD/KZT жұбы бойынша доллардың бағасы сейсенбі күнгі сауда қорытындысы бойынша 520,11 теңгеге (-1,72 теңге) дейін төмендеді, ал сауда белсенділігі сәл артты: сауда көлемі 191,8 миллион доллар (+39,1 миллион). Салық кезеңінің (15.02) басталуына жақын шетел валютасының ұсынысының өсуі мен НБРК-ның сатуынан (ақпан айында шамамен 1,1 миллиард доллар) туындаған сұранысты толығымен жапты. Импорттық келісімдер бойынша төлемдер мен сыртқы қарызды өтеу/қызмет көрсету үшін қажетті ағымдағы сұранысқа әсер еткен сыртқы факторлар да ұлттық валютаға қолдау көрсетті: мұнай бағасының түзетілген өсуі мен АҚШ долларының индексінің едәуір төмендеуі.
Диаграмма 1. USDKZT:
Дереккөз: KASE
Ақша нарығы
Сейсенбі күні ақша нарығындағы ставкалар көтерілді: орташа салмақталған TONIA ставкасы жылдық 14,78%-ға (+16 б.п.) дейін, ал бір күндік валюталық своп SWAP-1D ставкалары жылдық 11,23%-ға (+90 б.п.) дейін өсті. Сонымен қатар, сауда белсенділігі айтарлықтай төмендеді: сауда көлемі 521,7 миллиард теңгені құрады, ал алдыңғы сессияда 851,5 миллиард теңге болды. Осы уақытта сейсенбі күні депозиттік операциялар арқылы ликвидтілікті алу 1,1 триллион теңгені (100% сұраныс) 15,25% жылдық мөлшерлемемен құрады. НБРК-ның операциялары бойынша ашық нетто-позиция ~7,6 триллион теңге таза қарызбен нарықта сақталуда.
Қор нарығы
Сейсенбі күнгі сауда қорытындысы бойынша KASE индексі 5 571,44 пунктке (+0,3%) дейін көтерілді, мұның себебі КМГ (+1,4%), Kcell (+0,8%) және Kaspi (+0,7%) акцияларының бағасының өсуі болды. Маңызды корпоративтік оқиғалардың болмауы аясында жергілікті инвесторлар өткен жылдың қорытындылары бойынша күшті операциялық нәтижелерді күтумен осы компанияларға қызығушылық танытуы мүмкін (есептер ақпанның соңында жарияланады). Қаржы нарығындағы оқиғалар арасында ҚР Қаржы министрлігі қысқа және ұзақ мерзімді облигацияларды 36,8 миллиард теңге көлемінде орналастырғанын және жылдық кірістілігі 13,75% және 14,00% болғанын атап өтуге болады.
Мұнай
Brent маркалы мұнайдың бағасы сейсенбі күні 76,1 доллар (+0,1%) деңгейінде сауда сессиясын аяқтады, бұл АҚШ президенті Дональд Трамптың Иран мұнайына қатысты санкцияларды күшейту туралы мәлімдемелерінен кейін болды. Оның қол қойған бұйрығы Иранның мұнай экспортын тәулігіне 1,5 миллион баррельге қысқартуы мүмкін. Осы уақытта АҚШ-тағы мұнай мен бензин қорлары туралы мәліметтер бағаларға қысым көрсетті: өткен аптада олардың өсуі тиісінше 5,0 және 5,4 миллион баррельді құрады. АҚШ пен Қытай арасындағы тарифтік соғыстарға қатысты сарапшылар олардың әлемдік мұнай нарығына әсері аз болуы мүмкін деп санайды, себебі екі ел де шикізат сату үшін балама нарықтарды таба алады.
Тәуекелді активтер
Сейсенбі күні АҚШ-тың негізгі қор индекстері 0,3-1,4% аралығында көтерілді, бұл ірі американдық компаниялардың мықты корпоративтік нәтижелерінің аясында болды. Деректерді талдау компаниясы Palantir акциялары 2023 жылға арналған кірістер болжамының жақсаруынан кейін 24%-ға көтерілді. Сондай-ақ, нарық қатысушыларының күтулерін асыра орындаған қаржылық көрсеткіштерді Alphabet, PepsiCo, Merck, Pfizer және PayPal жариялады. S&P бағалауларына сәйкес, S&P 500 тізіміндегі 211 компания өткен жылдың төртінші тоқсаны бойынша пайда туралы есеп бергенде, сарапшылардың күтулерін асыра орындады.
АҚШ-тың макродеректері күтпеген жерден әлсіз болды: желтоқсанда ашық жұмыс орындарының саны өткен аймен салыстырғанда 556 мыңға азайып, 7,6 миллионға жетті, бұл екі жылдық минимум. АҚШ-тың өнеркәсіптік кәсіпорындары бойынша тапсырыстар 0,9%-ға, 578,5 миллиард долларға дейін төмендеп, жарты жылдағы ең үлкен төмендеуді көрсетті.
Қорғаныс активтері
Сейсенбі күні қорғаныс активтері әртүрлі бағытта өзгерді: АҚШ доллары индексі Дональд Трамптың тарифтік қауіптері нарық тарапынан келіссөз тактикасы ретінде, соңғы мақсат емес деп түсіндірілгендіктен, 1,0%-ға төмендеді. Сонымен қатар, алтынның бағасы АҚШ, Қытай, Канада және Мексика арасындағы сауда қатынастарының одан әрі белгісіздігі аясында 0,7%-ға артты. Дональд Трамптың АҚШ-тың Газадағы инфрақұрылымдық және экономикалық қалпына келтіру үшін кіруі туралы мәлімдемелері геосаяси жағдайға белгілі бір шиеленіс енгізді.